运营资金的管理要点是什么?

?流动资产和流动负债的管理?：运营资金管理涉及对流动资产和流动负债的管理。流动资产包括现金、应收账款、存货等，而流动负债则包括短期借款、应付账款等。管理运营资金需要确保流动资产能够覆盖流动负债，以保持企业的短期偿债能力?。

?提高资金使用效率?：通过优化库存管理、加速应收账款的回收、减少不必要的开支等方式，可以提高资金的使用效率。例如，减少存货积压可以降低仓储成本，加快资金周转?。

?节约资金使用成本?：合理规划和管理流动资产和流动负债，可以降低资金的使用成本。例如，通过合理的融资策略和投资策略，可以降低融资成本和投资风险?。

?保持足够的短期偿债能力?：运营资金的管理需要确保企业有足够的流动资产来覆盖流动负债，以保持企业的短期偿债能力。如果流动资产小于流动负债，企业的营运可能会因周转不灵而中断?。

?风险管理?：运营资金管理还需要考虑风险管理。企业应评估其风险和收益，制定合理的流动资产投资策略和融资策略，以确保在控制风险的同时实现收益最大化?。

图片来源于AI

运营资金周转次数为负什么意思?

当营运资金周转次数为负数时，说明企业的平均流动负债超过平均流动资产，可能表现为以下两种典型情况：

?资金压力与财务风险?

?短期偿债能力不足?：企业可能面临流动资金紧张，无法覆盖短期债务，存在现金流断裂风险。例如，当存货积压或应收账款回收缓慢时，流动资产无法快速变现，导致营运资金缺口。

?依赖外部融资?：为维持运营，企业可能需频繁通过短期借款或延迟支付供应商款项，但长期依赖会增加财务风险。

?行业特殊性下的高效运营?

在零售业等强势行业中，企业可能通过延长应付账款账期(如与供应商约定半年结款)并快速销售存货(如月均清仓)，实现“用供应商资金支撑运营”。这种情况下，营运资金为负反而体现供应链管理优势，例如沃尔玛等企业可能通过此模式释放资金用于扩张。